Садржај

• Кораци
• 1. део 2: Полагање темеља
• Део 2 од 2: Израчунајте свој годишњи приход
• Савјети
• Упозорења

Израчунавање годишњег прихода од улагања врши се са једном сврхом: да се сазна обрачуната стопа приноса остварена током периода пакетног улагања хартија од вредности. Иако различите формуле за израчунавање годишњег прихода од улагања могу изгледати застрашујуће, заправо вам је прилично лако израчунати их када се упознате с неколико основних појмова.

Кораци

1. део 2: Полагање темеља

1. 1 Упознајте се са кључним појмовима. Гледајући годишње поврате улагања, стално ћете наилазити на неколико кључних термина које морате знати. Они су наведени у наставку:
   • Годишњи принос: Укупан повраћај улагања за једну календарску годину, укључујући дивиденде, камате и зарађени профит.
   • Годишњи приход: Годишња стопа приноса добијена обрадом података за периоде који су трајали мање од или више од једне календарске године.
   • Просечан приход: Просечан приход остварен у одређеном временском периоду, добијен израчунавањем укупног прихода оствареног у дужем периоду и равномерним распоређивањем на (краће) периоде.
   • Акумулирани приход: приход који укључује реинвестиране камате, дивиденде и зарађени профит.
   • Период: Одређени временски период - дан, месец, квартал или година током којег се мери примљени приход.
   • Текући приход: Укупан приход од инвестиције који се мери у одређеном временском периоду.
2. 2 Упознајте се са принципом израчунавања сложене камате. Сложена камата је повећање добити коју већ имате. Што се дуже на ваше депозите обрачунавају сложене камате, брже ће расти, а на годишњој основи ћете примати велике приносе. (Замислите грудву снега која се котрља низ брдо које расте са повећањем брзине.)
   • Замислите да сте у првој години уложили 100 долара и зарадили 100%, односно на крају прве године имате 200 долара. Ако у другој години примите само 10% профита, онда ће до краја друге године ваших 200 долара бити додато још 20.
   • Али ако замислите да сте током прве године зарадили само 50%, онда ћете почетком друге године имати 150 долара. Исти профит од 10% у другој години неће вам донети 20 УСД, већ 15 УСД.То је огромних 33% мање од 20 долара које сте добили у првом примеру.
   • Као додатни пример, рецимо да сте у првој години изгубили 50% и остало вам је 50 УСД. Тада ћете морати да остварите профит од 100% само да бисте вратили првобитни износ (100% од 50 УСД = 50 УСД, и 50 + 50 = 100 УСД).
   • Величина добити и време њеног пријема играју велику улогу у израчунавању обрачунатог прихода и проучавању њиховог утицаја на приход на годишњој основи. То јест, годишњи приход се не може сматрати поузданим показатељем примљеног прихода или насталих губитака. Међутим, годишњи приходи су корисни када се упореде различите врсте улагања.
3. 3 Помоћу временски пондерисане стопе приноса израчунајте своју стопу приноса прилагођену за реинвестирање. На пример, да бисте сазнали аритметички просек дневних падавина или губитка тежине током неколико месеци, можете користити аритметички просек. Можда сте ову методу научили у школи. Међутим, аритметичка средина неће вам помоћи у објашњењу утицаја понављајућег прихода на друге врсте прихода или на време њиховог пријема. Да бисмо то сазнали, можемо користити временски пондерисане геометријске приносе. (Не брините, научићемо вас како да примените ову формулу!)
   • Овде нећете моћи да користите аритметичку средину, јер сви периодични приходи зависе једни од других.
   • На пример, замислите да желите да израчунате просечан приход од 100 УСД током две године. У првој години сте зарадили 100 УСД, односно до краја прве године имате 200 УСД (100% од 100 = 100). Изгубили сте 50% у другој години - то јест, до краја друге године имате 100 УСД (50% од 200 = 100). Ово је исти број са којим сте почели почетком прве године.
   • Приликом израчунавања аритметичке средине додали бисте оба прихода и поделили их са бројем периода, односно две године. Као резултат тога, открили бисте да је ваш просечни приход 25% годишње. Али када упоредите два прихода, видећете да заправо нисте ништа зарадили. Године су се међусобно уравнотежиле.
4. 4 Израчунајте свој укупни приход. Прво, требало би да израчунате свој укупни приход за цео период разматраног времена. Ради јасноће користимо се примером у којем није било трансакција у облику депозита или подизања средстава са рачуна. Да бисте израчунали укупан приход, потребна су вам два броја: почетна и крајња вредност вашег портфолија.
   • Одузмите почетне трошкове од коначних трошкова.
   • Добијени број поделите са почетним трошковима. Добијени број ће се сматрати профитом.
   • Ако сте током предметног периода имали губитке, одузмите стање на крају периода од првобитног стања. Затим поделите добијени број са оригиналним билансом и на крају ћете добити негативну вредност. (Последњи корак је неопходан да се одговору не дода негативан број).
   • Прво одузмите, па поделите. Тада ћете добити проценат укупне добити.
5. 5 Научите да користите Екцел формуле за такве прорачуне. Формула за израчунавање укупног односа прихода = (коначна вредност портфолија хартија од вредности - почетна вредност портфолија хартија од вредности) / почетна вредност портфолија хартија од вредности. Формула за израчунавање односа обрачунатог прихода = степен ((1 + однос укупног прихода), (1 / године)) - 1.
   • На пример, ако је почетна вредност портфеља била 1.000 долара, а коначна вредност седам година касније 2.500 долара, прорачун би изгледао овако:
     • Однос укупног прихода = (2500-1000) / 1000 = 1,5.
     • Стопа обрачунатог прихода = степен ((1 + 1,5), (1/7)) - 1 = 0,1388 = 13,98%.

Део 2 од 2: Израчунајте свој годишњи приход

1. 1 Израчунајте свој годишњи приход. Након израчунавања укупног прихода (види горе), уметните резултат у ову једначину: Годишњи приход = (1+ приход) -1 Након што решите ову једначину, добићете број који одговара вашем годишњем приходу за цео временски период.
   • Број "1" у експоненту (мали број изван заграда) означава јединицу коју меримо, односно 1 годину. Ако желите тачнији одговор, помоћу 365 можете сазнати свој дневни приход.
   • "К" означава број периода које меримо. Дакле, ако свој приход обрачунавате 7 година, требали бисте унијети број „7“ умјесто „К“.
   • На пример, претпоставимо да су ваше хартије од вредности порасле у вредности од 1.000 до 2.500 долара током седмогодишњег периода.
   • Прво израчунајте свој укупни приход: (2500-1000) / 1000 = 1,50 (приход од 150%).
   • Затим израчунајте свој годишњи приход: (1 + 1,50) -1 = 0,1399 = 13,99% годишњег прихода. То је све!
   • Користите уобичајени редослед решавања математичких задатака: прво следите кораке у заградама, затим радите са експонентом, а затим одузмите.
2. 2 Израчунајте полугодишњи приход. Рецимо да желите да израчунате полугодишњи приход (приход примљен два пута годишње, сваких шест месеци) током седмогодишњег периода. Формула за израчунавање је иста; морате само да промените број измерених периода. Као резултат тога, добићете полугодишњи приход.
   • У овом случају ћете имати 14 полугодишњих периода - два годишње током седам година.
   • Прво израчунајте свој укупни приход (2500-1000) / 1000 = 1,50 (приход од 150%).
   • Затим израчунајте своју годишњу стопу приноса: (1 + 1,50) -1 = 6,76%.
   • Можете га претворити у годишњи приход једноставним множењем са 2: 6,76% к 2 = 13,52%.
3. 3 Израчунајте годишњи еквивалент. Такође можете израчунати годишњи еквивалент у краћим периодима. На пример, претпоставимо да имате само полугодишњи приход и желите да знате годишњи еквивалент. Подсећамо вас да је формула за израчунавање иста.
   • За шест месеци вредност ваших хартија од вредности порасла је са 1.000 УСД на 1.050 УСД.
   • Почните тако што ћете израчунати свој укупни приход: (1050-1000) /1000 = 0,05 (5% прихода за шест месеци).
   • Сада, ако желите да знате како би годишњи еквивалент изгледао (под претпоставком да стопа приноса и обрачунавања остају исте), требало би да следите ове кораке: (1 +, 05) -1 = 10,25% годишњег приноса.
   • Без обзира на дужину периода, ако следите горњу формулу, увек можете превести свој резултат у годишњи приход.

Савјети

• Важно је разумети и моћи да израчунате годишње приносе на хартије од вредности, јер ћете користити свој годишњи приход за поређење са другим инвеститорима, као и за упоређивање њихових показатеља учинка. Тако ћете се упознати са могућим девизним ризицима и, што је још важније, моћи ћете да идентификујете слабости својих инвестиционих стратегија.
• Вежбајте ове прорачуне да бисте лако решили такве једначине. С праксом ћете моћи брзо и лако извршити ове прорачуне.
• Парадокс, који је поменут на самом почетку овог чланка, лежи у признању чињенице да се резултат инвестиције, по правилу, процењује према резултатима других доприноса. Другим речима, мала штета настала као резултат скока цена на тржишту је боља од мале, али ризичне добити. Све је релативно.

Упозорења

• Обавезно извршите аритметичке операције тачним редоследом, у супротном ћете добити погрешан резултат. Због тога је боље двапут проверити свој рад након обављања ових операција.